Análise Fundamentalista 2025: Framework Completo para Ações B3

// Buscar dados fundamentalistas completos
const response = await fetch(
  "https://brapi.dev/api/quote/PETR4?modules=summaryProfile,defaultKeyStatistics,financialData",
  { headers: { Authorization: `Bearer ${process.env.BRAPI_TOKEN}` } }
);
const { results } = await response.json();
const { summaryProfile, defaultKeyStatistics, financialData } = results[0];
// Use os dados para sua análise fundamentalista

Score Final = (Múltiplos × 0,30) + (Rentabilidade × 0,35) + (Endividamento × 0,20) + (Crescimento × 0,15)

// Buscar demonstrações de resultado históricos
const response = await fetch(
  "https://brapi.dev/api/quote/WEGE3?modules=incomeStatementHistory",
  { headers: { Authorization: `Bearer ${process.env.BRAPI_TOKEN}` } }
);
const { results } = await response.json();
const incomeStatements = results[0].incomeStatementHistory?.incomeStatementHistory;
// Analise os últimos 3 anos de resultados

// Buscar balanço patrimonial
const response = await fetch(
  "https://brapi.dev/api/quote/ITUB4?modules=balanceSheetHistory",
  { headers: { Authorization: `Bearer ${process.env.BRAPI_TOKEN}` } }
);
const { results } = await response.json();
const balanceSheets = results[0].balanceSheetHistory?.balanceSheetStatements;
// Analise a estrutura patrimonial

## Screening Fundamentalista Avançado

### Sistema de Filtros Múltiplos

Para fazer screening fundamentalista, busque dados de múltiplas ações:

```typescript
// Buscar dados de múltiplas ações para screening
const acoes = ["PETR4", "VALE3", "ITUB4", "WEGE3", "EGIE3"];
const tickersParam = acoes.join(",");

const response = await fetch(
  `https://brapi.dev/api/quote/${tickersParam}?modules=defaultKeyStatistics,financialData`,
  { headers: { Authorization: `Bearer ${process.env.BRAPI_TOKEN}` } }
);
const { results } = await response.json();
// Aplique seus critérios de filtro aos resultados

## Análise Qualitativa

### Framework de Avaliação Qualitativa

Além dos números, a análise qualitativa é essencial para entender o contexto do negócio:

**Critérios de Avaliação Qualitativa:**

| Critério | Peso | Fatores a Avaliar |
|----------|------|-------------------|
| **Gestão** | 25% | Histórico, transparência, estratégia, governança |
| **Vantagem Competitiva** | 30% | Diferenciação, barreiras de entrada, posição de mercado, distribuição |
| **Mercado** | 20% | Tamanho, crescimento, competitividade, regulamentação |
| **Financeiro Qualitativo** | 15% | Qualidade dos lucros, geração de caixa, política de dividendos |
| **Sustentabilidade** | 10% | Práticas ESG, responsabilidade social, compliance |

**Exemplos de Análise Qualitativa:**

| Empresa | Critério | Score | Comentário |
|---------|----------|-------|------------|
| **WEGE3** | Gestão | 90 | Gestão familiar profissionalizada, foco em inovação |
| | Vantagem Competitiva | 85 | Líder em motores elétricos, marca forte, P&D robusto |
| | Mercado | 80 | Mercado de automação industrial em crescimento |
| **VALE3** | Gestão | 70 | Governança melhorada pós-Brumadinho |
| | Vantagem Competitiva | 95 | Baixo custo de produção, reservas de qualidade |
| | Mercado | 60 | Mercado cíclico, dependência da China |

**Perguntas-Chave para Análise Qualitativa:**

| Área | Perguntas |
|------|-----------|
| **Gestão** | A gestão tem track record? Comunicação transparente? Estratégia clara? |
| **Vantagem Competitiva** | O que diferencia a empresa? É difícil de copiar? Tem pricing power? |
| **Mercado** | O mercado está crescendo? Há muitos concorrentes? Regulação favorável? |
| **Riscos** | Quais são os principais riscos? Concentração de clientes? Dependência cambial? |

const response = await fetch(
  'https://brapi.dev/api/quote/WEGE3?modules=summaryProfile,defaultKeyStatistics,financialData,balanceSheetHistory,incomeStatementHistory',
  { headers: { 'Authorization': 'Bearer SEU_TOKEN' } }
)
const data = await response.json()
// Dados completos para montar relatório de análise