BDRs 2026: Como Investir em Ações Americanas Sem Sair do Brasil

O que são BDRs e Por Que Você Deveria Investir Neles

Os BDRs (Brazilian Depositary Receipts) são certificados que representam ações de empresas estrangeiras, negociados diretamente na B3 em reais. Em outras palavras, você pode investir em gigantes como Apple, Google, Amazon e Microsoft sem precisar abrir conta no exterior.

Imagine ter Apple (AAPL34), Tesla (TSLA34) e Netflix (NFLX34) na sua carteira, comprando pelo home broker da sua corretora brasileira, em reais, com a mesma facilidade de comprar PETR4 ou VALE3. Isso é possível com BDRs.

Por que BDRs explodiram em popularidade?

Como Funcionam os BDRs

Estrutura de um BDR

Empresa no Exterior (ex: Apple nos EUA)
              ↓
    Instituição Depositária
    (banco que custodia as ações)
              ↓
    Emite BDRs no Brasil
              ↓
    Negociado na B3 (AAPL34)
              ↓
    Você compra pelo Home Broker

Tipos de BDRs

A maioria esmagadora dos BDRs disponíveis são não patrocinados, o que significa que instituições como Itaú, Bradesco e B3 compram as ações no exterior e emitem os certificados no Brasil.

Proporção de Conversão (Lastro)

Cada BDR representa uma fração da ação original:

Os Principais BDRs Disponíveis na B3

Big Techs (FAANG+)

Financeiras

Consumo e Varejo

Saúde e Farmacêuticas

Outros Setores

Como Investir em BDRs: Passo a Passo

Passo 1: Escolha uma corretora

Qualquer corretora brasileira com acesso à B3 permite investir em BDRs. As principais:

• XP Investimentos
• BTG Pactual
• Nu Invest (Nubank)
• Inter
• Rico
• Clear

Passo 2: Pesquise os BDRs

Use a API brapi.dev para analisar BDRs antes de investir:

// Listar BDRs disponíveis
const response = await fetch(
  'https://brapi.dev/api/quote/list?type=bdr&limit=50',
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();

console.log(`Total de BDRs: ${data.totalCount}`);
data.stocks.forEach((stock) => console.log(`${stock.stock} - ${stock.name}`));

Passo 3: Analise o BDR escolhido

// Análise detalhada de um BDR
const response = await fetch(
  'https://brapi.dev/api/quote/AAPL34?fundamental=true',
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();
const bdr = data.results[0];

console.log(`${bdr.symbol} - ${bdr.shortName}`);
console.log(`Preço: R$ ${bdr.regularMarketPrice}`);
console.log(`Variação: ${bdr.regularMarketChangePercent}%`);
console.log(`Min 52 sem: R$ ${bdr.fiftyTwoWeekLow}`);
console.log(`Max 52 sem: R$ ${bdr.fiftyTwoWeekHigh}`);

Passo 4: Execute a ordem de compra

No home broker:

Ativo: AAPL34
Tipo: Compra
Quantidade: 10 BDRs
Preço: A mercado (ou limite)
Validade: Dia

Passo 5: Acompanhe sua carteira

// Monitorar múltiplos BDRs em tempo real
const bdrs = ['AAPL34', 'MSFT34', 'GOGL34', 'AMZO34', 'TSLA34'];
const response = await fetch(
  `https://brapi.dev/api/quote/${bdrs.join(',')}`,
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();

data.results.forEach((bdr) => {
  console.log(`${bdr.symbol}: R$ ${bdr.regularMarketPrice} (${bdr.regularMarketChangePercent}%)`);
});

Exemplo de saída:

BDR vs Investir Diretamente no Exterior

Comparativo Completo

Quando escolher BDR?

✅ Escolha BDR se:

• Está começando a diversificar internacionalmente
• Quer simplicidade na declaração de IR
• Pretende investir valores menores
• Não quer lidar com câmbio e remessas
• Quer apenas as principais empresas globais

✅ Escolha Exterior se:

• Quer acesso a milhares de ETFs (VOO, VTI, QQQ)
• Pretende investir valores maiores (>R$ 50k)
• Quer controle total sobre o câmbio
• Busca diversificação máxima
• Planeja morar fora eventualmente

Custos e Tributação de BDRs

Custos de Investir em BDRs

Tributação de BDRs

Importante sobre dividendos:

• Empresas americanas retêm 30% de imposto na fonte
• Você recebe o dividendo já líquido em reais
• Não precisa pagar IR adicional no Brasil
• Existe acordo de bitributação Brasil-EUA

Exemplo de tributação

Exemplo: 50 AAPL34 comprados a R$ 180, vendidos a R$ 220

Exemplo com venda acima de R$ 20k: 200 AAPL34 comprados a R$ 180, vendidos a R$ 220

Como Declarar BDRs no Imposto de Renda

Na ficha Bens e Direitos

Grupo: 04 - Aplicações e Investimentos
Código: 04 - Ativos negociados em bolsa no Brasil (BDRs)

Discriminação:
"50 BDRs de AAPL34 (Apple Inc.)
Instituição: [Nome da Corretora]
CNPJ Corretora: XX.XXX.XXX/XXXX-XX
Custo total de aquisição: R$ 9.000,00"

Situação em 31/12/2024: R$ 9.000,00
Situação em 31/12/2026: R$ 11.000,00 (se manteve)

Ganhos de Capital (se vendeu com lucro)

Programa GCAP ou Carnê-Leão Web
Mês da venda: [Mês]
Valor de alienação: R$ XX.XXX,XX
Custo de aquisição: R$ XX.XXX,XX
Ganho de capital: R$ X.XXX,XX
Imposto devido: R$ XXX,XX (15%)

Estratégias de Investimento com BDRs

1. Portfólio de Big Techs

Concentrar nas maiores empresas de tecnologia do mundo:

2. Portfólio Dividendos Internacionais

Focar em empresas pagadoras de dividendos:

3. Portfólio Setorial Diversificado

4. DCA (Dollar Cost Averaging) com BDRs

Exemplo: Aporte mensal de R$ 1.000

A sobra pode ser acumulada para o próximo mês ou usada para comprar mais cotas do BDR mais barato (GOGL34 neste caso).

// Consultar preços atuais para DCA
const bdrs = ['AAPL34', 'MSFT34', 'GOGL34', 'AMZO34'];
const response = await fetch(
  `https://brapi.dev/api/quote/${bdrs.join(',')}`,
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();

Analisando BDRs com brapi.dev

Comparador de BDRs

// Comparar múltiplos BDRs com dados fundamentalistas
const response = await fetch(
  'https://brapi.dev/api/quote/AAPL34,MSFT34,GOGL34,AMZO34,NVDC34?fundamental=true',
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();

Exemplo de comparativo Big Techs:

Histórico de Preços

// Buscar histórico de 1 ano do AAPL34
const response = await fetch(
  'https://brapi.dev/api/quote/AAPL34?range=1y&interval=1d',
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();
const historico = data.results[0].historicalDataPrice;

// Dados disponíveis: date, open, high, low, close, volume
historico.forEach((h) => console.log(`${h.date}: R$ ${h.close}`));

Períodos disponíveis: 1d, 5d, 1mo, 3mo, 6mo, 1y, 2y, 5y, 10y, ytd, max

Intervalos disponíveis: 1d (diário), 1wk (semanal), 1mo (mensal)

Screener de BDRs

// Listar top 20 BDRs por volume
const response = await fetch(
  'https://brapi.dev/api/quote/list?type=bdr&sortBy=volume&sortOrder=desc&limit=20',
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();

data.stocks.forEach((bdr, i) => console.log(`${i + 1}. ${bdr.stock} - ${bdr.name}`));

Top 10 BDRs por volume (exemplo):

Riscos e Cuidados com BDRs

Riscos Específicos

BDRs com Boa Liquidez (Volume)

Prefira BDRs com volume diário acima de R$ 10 milhões:

• AAPL34, MSFT34, GOGL34 ✅ Excelente liquidez
• TSLA34, NVDC34, AMZO34 ✅ Boa liquidez
• Outros podem ter spreads maiores ⚠️

Cuidado com Desdobramentos

Quando a empresa original faz split/grupamento, o BDR também é ajustado. Fique atento às comunicações da B3.

Perguntas Frequentes sobre BDRs

BDR paga dividendos?

Sim! Os dividendos são pagos em reais, já descontado o imposto retido nos EUA (30%). Você recebe o valor líquido diretamente na conta da corretora.

Qual a diferença entre AAPL34 e AAPL?

• AAPL34: BDR negociado na B3 em reais
• AAPL: Ação original negociada na NASDAQ em dólares

O AAPL34 acompanha o preço do AAPL + variação cambial.

BDR tem isenção de IR até R$ 20k?

Sim! Diferente dos ETFs, BDRs têm isenção de IR para vendas até R$ 20.000 por mês (desde que não seja day trade).

Posso converter BDR em ação no exterior?

Tecnicamente é possível, mas o processo é burocrático e caro. Na prática, não vale a pena.

BDR é seguro?

Sim, BDRs são regulados pela CVM e negociados na B3. O risco é o mesmo de investir na empresa original (risco de mercado), não há risco de crédito adicional.

Qual o valor mínimo para investir?

1 BDR. Como os preços variam de R$ 20 a R$ 500+, você pode começar com valores baixos.

Montando um Portfólio Global com BDRs

Exemplo: Portfólio R$ 10.000

Alocação por setor/região:

// Consultar preços para montar o portfólio
const bdrs = ['AAPL34','MSFT34','NVDC34','AMZO34','MCDC34','COCA34','VISA34','JPMC34','JNJB34','BABA34','TSMC34','XOMI34'];
const response = await fetch(
  `https://brapi.dev/api/quote/${bdrs.join(',')}`,
  { headers: { Authorization: `Bearer ${token}` } }
);
const data = await response.json();

Conclusão

Os BDRs revolucionaram o acesso do investidor brasileiro ao mercado global. Com eles, você pode ter Apple, Google, Amazon e centenas de outras empresas mundiais na sua carteira, sem complicação de câmbio ou abertura de conta no exterior.

Pontos-chave:

• BDRs representam ações estrangeiras negociadas na B3 em reais
• Mais de 800 opções disponíveis, incluindo todas as big techs
• Custos são baixos (sem corretagem, spread cambial embutido)
• Têm isenção de IR para vendas até R$ 20k/mês
• Dividendos são pagos em reais (já descontado IR na fonte)
• Ideais para diversificação internacional sem complexidade

Para acompanhar seus BDRs em tempo real e construir análises automatizadas, a API da brapi.dev oferece dados completos de todos os BDRs negociados na B3.

Recursos Adicionais

• Documentação da API brapi.dev
• ETFs Brasil - Guia Completo
• Como investir em ações
• O que é a Bolsa de Valores